Bagi pemasok suku cadang mobil global, tahun 2023 akan menjadi tahun yang sulit. Terdapat beberapa hambatan sepanjang tahun ini, seperti peningkatan produksi kendaraan global, yang akhirnya mencapai 90 juta unit, melampaui level tahun 2019, didorong oleh permintaan yang kuat dan perbaikan bertahap dalam rantai pasokan. Terdapat juga hambatan, termasuk ketidakpastian geopolitik. , inflasi, suku bunga tinggi dan pergerakan nilai tukar yang merugikan. Yang patut diakui adalah, dengan latar belakang ini, sebagian besar perusahaan masih mencapai target keuangan tahunan mereka, dengan pendapatan, laba operasional, dan margin keuntungan yang semuanya meningkat dibandingkan tahun 2022.
Pendapatan dan keuntungan secara umum meningkat, dan margin keuntungan perlu ditingkatkan
Data menunjukkan bahwa pada tahun 2023, produksi mobil global akan meningkat sebesar 9% tahun-ke-tahun, dengan Amerika Utara meningkat sebesar 9%, Eropa meningkat sebesar 13%, dan Tiongkok meningkat sebesar 9%. Berkat peningkatan output yang stabil di tiga pasar mobil utama dunia, kinerja pemasok suku cadang pada tahun 2023 telah meningkat secara signifikan dibandingkan beberapa tahun terakhir.
Pertama-tama, dari sudut pandang pendapatan, kecuali ON Semiconductor, yang kira-kira sama dengan tahun 2022, penjualan semua perusahaan lain telah meningkat ke berbagai tingkat dibandingkan tahun 2022, dan lebih dari separuhnya telah mencapai dua digit. meningkat. Bosch telah mencapai posisi terdepan dengan pendapatan lebih dari 100 miliar dolar AS, dan produk-produknya memiliki permintaan yang kuat baik di bidang bisnis tradisional maupun baru.
Dalam hal laba operasional, kecuali Sensata (yang dipengaruhi oleh biaya terkait rencana restrukturisasi pada kuartal ketiga dan biaya terkait keluarnya bisnis Spear Marine), sebagian besar perusahaan juga mencapai laba dua digit year-on- peningkatan tahun, di antaranya peningkatan Continental And Dana dari tahun ke tahun bahkan mencapai tiga digit.
Dalam hal margin keuntungan, sebagian besar perusahaan juga mengalami peningkatan dibandingkan tahun 2022, namun perlu dicatat bahwa margin keuntungan pemasok masih sangat rendah dibandingkan beberapa tahun lalu. Margin keuntungan rata-rata 20 perusahaan suku cadang yang dihitung oleh Gasgoo Auto adalah 7,5% pada tahun 2023, sedangkan margin keuntungan rata-rata pemasok lima tahun lalu adalah 8,1%. Faktanya, saat ini lebih dari 60% perusahaan suku cadang masih memiliki margin keuntungan 5% ke bawah, termasuk raksasa suku cadang seperti Bosch, Continental, ZF, dan Magna.
Sebuah laporan penelitian oleh Roland Berger menunjukkan bahwa transformasi pemasok suku cadang tradisional menjadi pemasok suku cadang listrik dan cerdas memerlukan investasi awal yang besar, namun saat ini, kendaraan listrik masih dalam masa transisi dan tahap mempopulerkan pasar, dan jarang memberikan manfaat bagi produsen suku cadang. Pendapatan yang cukup untuk menyeimbangkan pengeluaran. Selain itu, bisnis elektrifikasi sebagian besar perusahaan kendaraan masih merugi. Ditambah dengan perang harga di pasar otomotif, tekanan untuk mengurangi biaya diteruskan ke perusahaan suku cadang, sehingga memberikan tekanan lebih lanjut pada margin keuntungan pemasok.
Bosch telah menunda target margin keuntungan sebesar 7% selama satu hingga dua tahun karena memperkirakan lingkungan ekonomi yang sulit tahun ini. "Tahun 2024 akan lebih sulit dari yang diperkirakan, dan tahun-tahun mendatang akan memberikan tuntutan yang lebih tinggi pada semua bisnis kita..."
Elektrifikasi dan kecerdasan telah menjadi pendorong penting bagi pertumbuhan bisnis
Dibandingkan dengan raksasa suku cadang tradisional, beberapa pemasok yang mendapatkan keuntungan dari bisnis otomotif yang sedang berkembang seperti elektrifikasi dan intelijen memiliki kinerja keuangan yang lebih baik.
Misalnya, ON Semiconductor, yang memproduksi sensor dan chip untuk perusahaan mobil seperti Grup Volkswagen, memperoleh laba bersih sebesar US$2,184 miliar dan margin laba operasional sebesar 30,8% berdasarkan pendapatan sebesar US$8,25 miliar pada tahun 2023, berkat bisnis silikon karbidanya yang sedang berkembang, tahun lalu, pendapatan dari bagian bisnis ini meningkat lebih dari 4 kali lipat dari tahun ke tahun. ON Semiconductor memperkirakan pertumbuhan chip silikon karbida dan bidang lainnya akan membantu pendapatannya tumbuh pada tingkat pertumbuhan tahunan gabungan sebesar 10% hingga 12%, meningkatkan penjualannya menjadi $13,9 miliar dan arus kas bebas menjadi $3,5 miliar pada tahun 2027 menjadi US$4 miliar, pada tahun yang saat ini akan menguasai 40% pasar chip otomotif silikon karbida.
Teknologi Vitesco bisa dikatakan terlahir kembali karena elektrifikasi. Pada tahun 2023, Vitesco Technology mencatat pesanan baru berjumlah lebih dari 12 miliar euro, dimana sekitar 8,3 miliar euro berasal dari produk terkait elektrifikasi. Pada tahun 2023, simpanan pesanan Vitesco Technology melebihi 50 miliar euro, lebih dari setengahnya terkait dengan elektrifikasi. Pesanan yang ada untuk bisnis elektrifikasi senilai puluhan miliar euro telah meletakkan dasar yang kokoh bagi pengembangan Vitesco Technology di masa depan.
Sensata juga mendapat manfaat dari lonjakan elektrifikasi. Perusahaan ini telah memperoleh lebih dari $1,3 miliar peluang elektrifikasi selama tiga tahun terakhir, yang sebagian besar merupakan bisnis jangka panjang. Diantaranya, penjualan bisnis elektrifikasi perusahaan akan meningkat hampir 50% pada tahun 2023, mencapai sekitar US$700 juta, atau mencakup lebih dari 17% dari total penjualannya.
Pemasok perangkat lunak otomotif dan komponen elektronik Aptiv mencapai rekor tertinggi dalam pendapatan, laba, dan arus kas pada tahun 2023, mencerminkan pertumbuhan yang kuat dari portofolio produk terkait. Di tengah tren mobil yang ditentukan oleh perangkat lunak, perusahaan ini mencapai rekor pemesanan bisnis baru selama tiga tahun berturut-turut, dengan pemesanan melebihi $34 miliar.
Pemasok elektronik otomotif Visteon juga memanfaatkan pertumbuhan produk dan bisnis baru yang disebabkan oleh tren digital industri dan elektrifikasi. Visteon mengatakan bisnis baru pada tahun 2023 meningkat 20% tahun-ke-tahun menjadi $7,2 miliar, mencakup semua lini produk intinya. Selain itu, Visteon juga meluncurkan 129 produk baru pada tahun 2023, meningkat hampir 200% dari 45 produk pada tahun 2022.
Dengan berkembangnya pasar kendaraan listrik pintar (smart vehicle) global, lanskap pemasok suku cadang mobil berubah dengan cepat. Persaingan semakin ketat karena pemain baru dan pemasok tradisional bersaing memperebutkan pasar kendaraan listrik yang berkembang pesat. Ketika kekuatan baru memanfaatkan peluang dan menjadi yang terdepan dalam rantai pasokan kendaraan listrik, perusahaan suku cadang tradisional juga harus berinvestasi pada teknologi baru secara tepat waktu agar tidak ketinggalan.
Biaya tenaga kerja naik, tahun 2024 masih akan menjadi tahun yang sulit
"Pada tahun 2024, tingkat pertumbuhan produksi global mobil penumpang dan kendaraan komersial ringan diperkirakan antara -1% dan 1%, dan pasar otomotif masih menghadapi tantangan besar." Ini adalah prospek Continental untuk pasar otomotif pada tahun 2024. Khususnya di dalam grup, Continental secara khusus menyatakan bahwa kenaikan biaya kompensasi tenaga kerja tahun ini diperkirakan mencapai sekitar 500 juta euro, yang akan berdampak signifikan terhadap profitabilitasnya pada tahun 2024.
Faktanya, selain Continental, banyak pemasok suku cadang telah menyebutkan tekanan yang disebabkan oleh kenaikan biaya tenaga kerja dalam perkiraan kinerja mereka untuk tahun 2024. "Kami memperkirakan biaya input bersih akan terus meningkat tahun ini," sebagian disebabkan oleh "kenaikan harga tenaga kerja," CEO Magna International Swamy Kotagiri mengatakan pada panggilan konferensi dengan para analis pada 9 Februari.
Para eksekutif Lear juga menyebut inflasi upah di angkatan kerja sebagai salah satu masalah utama yang dihadapi perusahaan. Chief Financial Officer Lear, Jason Cardew, mengungkapkan bahwa gaji perusahaan meningkat dua kali lipat dari kenaikan tahunan biasanya sebesar 3%-4%, yang berdampak signifikan pada laba.
Pemasok juga akan merasakan biaya tenaga kerja yang lebih tinggi karena mereka juga harus tetap kompetitif dalam merekrut dan mempertahankan pekerja, terutama setelah UAW dan produsen mobil Tiga Besar Detroit sepakat untuk mencatat kenaikan upah tahun lalu. . Namun bagi pemasok yang lebih kecil, mungkin sulit untuk menaikkan upah namun tetap kompetitif.
Selain kenaikan biaya tenaga kerja, inflasi dan konflik geopolitik akan terus menyebabkan lemahnya lingkungan perekonomian. Menurut perkiraan Bosch, perekonomian global baru akan mengalami percepatan pertumbuhan pada tahun 2025, dan tahun 2024 juga akan menjadi tahun yang sulit.
